【发现优秀基金】16：工银优质精选混合基金-工银精选基金净值查询

基金理财阅读 127 2025-12-24 21:37:01

大家好，我是“老司基”。

“

发现优秀基金

”系列长文，专门给大家介绍那些

关注度、知名度都不高，但业绩却非常优秀

的基金。

这些基金必须都满足以下条件：

》该

基金2018-2022连续5年累计业绩≥101%，即年化收益率大于15%

；

》该

基金2018-2022年业绩连续5个年度跑赢沪深300指数

；

》

现任基金经理管理该基金超过5年，确保5年业绩由现任基金经理获得

；

》

基金经理知名度不高

；这个条件主观性比较强，我主要从两方面判断，一个是我个人的认知，另外一个是基金总管理规模不超过100亿。

本文是“

发现优秀基金

”系列长文的第十六篇，介绍工银瑞信基金公司基金经理胡志利管理的

工银优质精选混合基金（002450）

。

工银优质精选混合基金

，成立于2013年2月7日，是一只灵活配置型的混合基金，基金规模8.13亿元。该基金成立时叫“工银瑞信保本2号混合型基金”，三年保本周期到期后，于2016年2月19日转型为非保本的“工银优质精选混合型基金”。在基金转型后的第二年，即2017年1月25日，胡志利开始担任该基金的基金经理至今，共计6年87天。

下面从8个方面对工银优质精选基金进行介绍：

1、

基金的业绩回报

基金转型后的7.2年累计业绩回报132.81%，同期沪深300指数涨幅34.69%；近5年累计收益114.30%，同期沪深300指数涨幅9.36%；近3年累计回报63.43%，同期沪深300指数涨幅6.74%。

图片来源：Wind

从年度业绩回报看，从2018年到2022年，基金业绩回报连续5年跑赢沪深300指数。尤其是2021年，大盘沪深300指数下跌5.20%，基金上涨23.20%。

图片和数据来源：天天基金

2、基金的风险控制能力

基金在一年、三年、五年的最大回撤全部小于同类平均和中位数；但是在一年、三年、五年的年化波动率均大于同类平均和中位数；

波动率大持仓舒适度可能会差些，但并不意味着收益差；在多数情况下，波动和收益成线性关系，关键看“性价比”，也就是每承担一份风险获得的回报是多少。基金性价比的指标是“夏普比率”，数值越大，性价比越高。工银优质精选三年年化夏普比率为0.84，大于同类平均值0.58；五年年化夏普比率0.80，大于同类平均值0.60；这意味着，工银优质精选的波动率虽然大于同类平均，但波动带来的收益大于同类。